網(wǎng)貸大牌VS電商金融，誰是下一個(gè)巨頭?

文/寶點(diǎn)君

在互聯(lián)網(wǎng)金融圈內(nèi)，某X寶是毫無疑問的巨擘之子，依托巨大的流量端口，順著國(guó)家"互聯(lián)網(wǎng)+"的東風(fēng)一舉成名，不僅引發(fā)了連鎖反應(yīng)，而且前仆后繼吸引了眾多網(wǎng)貸平臺(tái)以及"不安分"的電商入場(chǎng)。

歷經(jīng)行業(yè)變幻，能夠博出位并且具有巨頭潛力的平臺(tái)在寶點(diǎn)君看來依舊是那些具有一定"年份"，同時(shí)也融匯了一定爆發(fā)力的"鮮血"，新舊交替，新舊共存對(duì)于任何一個(gè)平臺(tái)而言都是最穩(wěn)健的做法，也是孕育行業(yè)巨頭的沃土。

放眼互金，網(wǎng)貸大牌比對(duì)電商金融，誰會(huì)成為下一個(gè)某X寶?下一個(gè)互金巨頭是會(huì)誕生于網(wǎng)貸大牌之中還是會(huì)在電商金融中脫穎而出?請(qǐng)容寶點(diǎn)君將這一話題磕到底。

在進(jìn)行跨行業(yè)對(duì)比之前，寶點(diǎn)君先申明兩點(diǎn)。第一，文中所說的網(wǎng)貸大牌均是指平臺(tái)上線時(shí)間在5年以上的大中型網(wǎng)貸平臺(tái)。第二，文中所說的電商金融均指具有行業(yè)標(biāo)識(shí)并且為廣大剁手族熟知的電商平臺(tái)金融板塊。兩者的共同點(diǎn)都是成立時(shí)間長(zhǎng)且具有較大潛力。

下面寶點(diǎn)君將從十個(gè)方面將網(wǎng)貸大牌以及電商金融進(jìn)行對(duì)比分析。

一、收益

網(wǎng)貸大牌近年來基本往網(wǎng)貸超市轉(zhuǎn)型，一站式理財(cái)超市是很多網(wǎng)貸大牌在發(fā)展成熟期的常規(guī)化選擇，根據(jù)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)差別，網(wǎng)貸大牌收益范圍一般在年化4~10%之間，常規(guī)產(chǎn)品最高收益也不會(huì)超過網(wǎng)貸行業(yè)年化9.6%的平均利率水平。

電商金融板塊一般來講收益不會(huì)低于某X寶，根據(jù)產(chǎn)品涉及資產(chǎn)端類型不同，固定收益定期產(chǎn)品一般年化在4~7%之間，固收產(chǎn)品年化超過7%的非常稀少，只能說具有金融牌照的電商平臺(tái)大部分產(chǎn)品收益會(huì)比銀行理財(cái)產(chǎn)品收益略高。

兩種收益對(duì)比，我們可以發(fā)現(xiàn)網(wǎng)貸大牌在收益上占據(jù)優(yōu)勢(shì)，包括網(wǎng)貸大牌在內(nèi)的很多網(wǎng)貸平臺(tái)新手標(biāo)收益都更高，而電商平臺(tái)因?yàn)檎莆樟舜罅坑脩魯?shù)據(jù)，即便對(duì)于首次投資者，也很少會(huì)有特殊照顧。

二、風(fēng)控

網(wǎng)貸大牌歷經(jīng)行業(yè)變幻，風(fēng)控體系一般會(huì)非常完善，整個(gè)體系流程不亞于商業(yè)銀行的風(fēng)控水準(zhǔn)。但寶點(diǎn)君從幾個(gè)網(wǎng)貸大牌官網(wǎng)中發(fā)現(xiàn)，網(wǎng)貸大牌對(duì)風(fēng)控以及投資安全保障體系并未放在一個(gè)特別重要的位置，也就是說網(wǎng)貸大牌已經(jīng)有一批固定用戶群。

電商金融板塊一般只提示投資有風(fēng)險(xiǎn)這一基本常識(shí)，對(duì)于具體的風(fēng)險(xiǎn)控制體系流程一律未作展示，當(dāng)然這并不代表平臺(tái)無風(fēng)控體系，只因平臺(tái)的兜底能力，也就是應(yīng)對(duì)逾期、壞賬的能力已經(jīng)達(dá)到一定高度，畢竟對(duì)于以口碑為生的電商平臺(tái)，風(fēng)控展示并不十分重要。

在風(fēng)控這一輪的對(duì)比PK中，網(wǎng)貸大牌以及電商金融板塊都有優(yōu)勢(shì)，尤其是在兜底能力上，電商平臺(tái)的金融板塊因?yàn)榫哂刑烊豢诒放苾?yōu)勢(shì)顯得異常突出。

三、產(chǎn)品

網(wǎng)貸大牌的產(chǎn)品格局要么是上述所說的橫向發(fā)展一站式金融理財(cái)超市形態(tài)，產(chǎn)品格局與電商金融平臺(tái)有些類似;要么是縱向發(fā)展的深耕模式，整體產(chǎn)品格局基本以項(xiàng)目直投、債權(quán)組合打包、債權(quán)轉(zhuǎn)讓、網(wǎng)貸基金類二級(jí)市場(chǎng)債權(quán)組合打包為主。

電商金融板塊的產(chǎn)品種類更加豐富，更符合金融理財(cái)超市的定位，但即便是橫向發(fā)展種類較突出，但在金融理財(cái)產(chǎn)品縱向挖掘上，仍舊不如網(wǎng)貸大牌。

在產(chǎn)品布局這個(gè)板塊上，寶點(diǎn)君的感覺是網(wǎng)貸大牌的產(chǎn)品主題仍舊是以金融為主線，而電商金融產(chǎn)品主題則以消費(fèi)為主線。

四、人氣

如果我們以網(wǎng)站排名來確定網(wǎng)貸大牌與電商平臺(tái)金融站點(diǎn)人氣，從查看結(jié)果來看基本上不分上下，但如果網(wǎng)貸大牌與電商金融寄主平臺(tái)進(jìn)行人氣PK，則無異于以卵擊石了。

所以在人氣這一項(xiàng)上，網(wǎng)貸大牌與電商金融未有明顯差距，這也是為什么電商金融與網(wǎng)貸大牌并未有過多交集的原因之一。

五、模式

網(wǎng)貸大牌基本仍舊以網(wǎng)貸最初個(gè)人對(duì)接個(gè)人的P2P模式為主，資產(chǎn)端標(biāo)的一般也來自平臺(tái)的自有債權(quán)，同時(shí)也有對(duì)接其他貸款公司的債權(quán)合作模式。單純只做資產(chǎn)端或者理財(cái)端的網(wǎng)貸大牌很少，但在一些小平臺(tái)或者網(wǎng)貸衍生平臺(tái)中，只做一端的平臺(tái)卻不在少數(shù)。

電商金融板塊資產(chǎn)端種類比較豐富，比如消費(fèi)分期、票據(jù)、貨幣基金等等，但不管平臺(tái)資產(chǎn)端債權(quán)種類如何繁多，但仍舊是以消費(fèi)分期為主線的債權(quán)模式。

因此，網(wǎng)貸大牌沿襲的仍舊是傳統(tǒng)的P2P模式，電商金融板塊的核心模式更加類似個(gè)人對(duì)接消費(fèi)者的P2C模式，兩種模式無優(yōu)劣之分。